哪些行业和个体是双碳政策的受益者？哪些因限产限电成为受损者？最近因为双碳等原因，不少地方实行了较严格的限电限产措施，社会上议论四起，有同事问我：哪些行业和个人将会是未来双碳政策的主要受益者？

　　要回答这个问题，我们首先应该来看限电限产的主要原因。根据中金的统计，浙江、江苏、广西、宁夏、四川、河南、重庆、陕西等8个省份限电的主要原因主要为能耗双控；广东、山东、安徽完美体育、贵州、辽宁、黑龙江、吉林、湖南、内蒙古等9个省份主要因为高煤价导致火电发电意愿较弱、电厂存煤量不足而限电；云南、青海的限电可能是因双重因素叠加而导致。当然其实双重因素叠加的省份可能比明面上的更多，只是某些省份对新闻的控制更严而已。

　　绿电（包括太阳能发电、风电、水电）的生产者是主要的受益者，绿电生产企业可以卖出碳排放指标，收益会增加。蓝电、灰电生产者是利益受损者，其成本受压，需要转型，超过碳配额的煤电生产企业等需购买碳排放指标，成本会增加。

　　这些行业因有一定的污染，属于被限电限产行业，限产的幅度可能超过了市场的预期，因此是利益受损者。

　　整个社会经济活动减少，虽然开始时因社会抢购物质而营收上升，会暂时受益，但长期来看，整个社会经济活动减少，运输相关行业业务均会有负面影响，哪怕是目前景气度比较好的快递行业，也终将因为需求的减少而导致业务的减少，只是数据会有所滞后而已。

　　大宗商品涨价，因为水电今年是小年，煤矿的关停也导致动力煤供给不足，动力煤、原油、天然气今年领涨大宗商品，批发业与零售业将得到更多的利润。

　　考虑农业生产直接相关的土地利用碳排放贡献，农业生产是第一大碳排放行业，约占全球人为总排放的1/3，另外农产品生产、储运和加工过程中，也要消耗大量化肥、机械装备及化石能源等产品，因而会排放大量碳，虽然农业碳排放是一种“生存性”碳排放，社会应该不会给农业生产设定“碳排放配额”，但农业终会因需求的减少（人均收入减少导致），进而导致行业景气度下降，这一点文化行业等一致。

　　限电限产抬高了钢铁、水泥的价格，使得一些地方在下游房地产市场价格被控的情况下开始了新一轮建材价格的上涨，同时整个社会的产出减少，政府税收减少，可用于建设的资金来源减少，导致建筑业可能成为双碳政策的受损者。

　　石油作为一种高碳排放资源，在能源结构中的比重会逐渐下降，整个行业需挖掘“双碳”目标下新的市场需求，总体上石油行业是利益受损方。

　　由于售电价格增加，用电企业一方面面临电价上涨，一方面被限电限产，因此行业内企业单位生产成本增加，利润减少，如果企业正好服务于双碳受益的行业，则虽然成本增加，但销售收入的增加能覆盖成本的增加，否则的话应是利益受损方，大多数制造企业是利益受损方。

　　未来哪些企业是双碳政策的受益者主要是由政策制定者决定，因此双碳规则的制定者变相有了决定未来谁的财富增加、谁的财富减少的权利完美体育，这也是双碳规则的制定者决策为什么应该更加审慎的原因。

　　双碳政策组织实施者是主要的受益者。双碳政策需要广泛地被组织实施，因此相关的组织会不断扩张，而且在相当大的领域拥有自由裁量权。

　　他们非常大的部分可能既是环境提升的受益者，同时又是受损企业的员工。在他们的认知范围内，环境质量的提高不应影响他们合理获得更美好生活的能力。

　　从上述分析来看，大部分行业和群众可能暂时是利益受损者，降碳肯定是未来的一个趋势，但在度的方面需要掌控一个合适的分寸。

　　相关政策因为会重新分配财富，同时会对社会经济的持续发展产生重大影响，因此政策制定者应广泛地、多渠道地听取意见，并及时根据具体情况灵活调整目标，比如化石能源在最终的能源中占比对整个经济的影响可能非常巨大，截至2020年底，深圳化石能源（包括气电占比）占比在50%左右，深圳为中国十大宜居城市之一，也曾上世界宜居城市榜单，如果最终需要将化石能源比例降到20%，而且其他技术还不够成熟的情况下完美体育，那得付出多大的成本，而深圳可以承受多大的成本这也是值得深思的事情。

　　另外既然降碳是未来的一个趋势，而且影响又巨大，因此我们还应制定相关制度约束组织实施者， 增加其公平性。